Anthropic pede registro para vender até US$ 3,5 bi em ações do IPO a investidores no Japão

A Anthropic, PBC registrou em 2 de novembro de 2026, junto à Direção-Geral do Escritório Regional de Finanças de Kanto, no Japão, uma declaração de registro de valores mobiliários para uma oferta pública de suas ações classe A no país, segundo o documento publicado no sistema de divulgação EDINET da Agência de Serviços Financeiros (FSA, na sigla em inglês). O documento indica um valor total de emissão da oferta japonesa de até ¥ 552,895 bilhões, ou US$ 3,5 bilhões, como estimativa máxima no momento do registro. A conversão usa ¥ 157,97 por dólar, a taxa média de transferência telegráfica (TTM) do Mizuho Bank em 1º de outubro de 2026. O valor em ienes será fixado na data de precificação e pode ficar muito diferente dessa estimativa, diz o documento.

A venda no Japão faz parte de uma oferta mais ampla, principalmente nos EUA, cujos bancos subscritores no exterior são representados por Morgan Stanley & Co. LLC e Goldman Sachs & Co. LLC. Não há subscrição (underwriting) no Japão. Três dos subscritores, MUFG Securities Americas Inc., Goldman Sachs & Co. LLC e Mizuho Securities USA LLC, compram as ações, e seis corretoras japonesas recebem as ordens em nome deles: Mizuho Securities, Goldman Sachs Japan, Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities, Morgan Stanley MUFG Securities, Rakuten Securities e SBI Securities. A Mizuho Securities é a coordenadora líder administrativa da oferta japonesa. A Anthropic não paga comissão de subscrição; os subscritores ficam com a diferença entre o preço da oferta e o preço que pagam à empresa, diz o documento.

O número de ações e o preço da oferta estão em branco. Uma faixa indicativa de preço deve sair em uma data prevista entre novembro de 2026 e abril de 2027, e o preço final, em uma data de precificação na mesma janela, que pode passar de abril de 2027. Seguindo a prática do mercado americano, o preço pode ser fixado acima ou abaixo da faixa sem aviso prévio, dentro de limites definidos. A Anthropic pediu em 26 de outubro de 2026, pelo horário do leste dos EUA, a listagem de suas ações classe A no Nasdaq Global Select Market com o ticker ANT, mas a listagem não havia sido aprovada quando o documento japonês foi registrado. As negociações começariam no dia útil americano seguinte à precificação. Não há, por ora, listagem prevista no Japão, diz o documento.

A Anthropic planeja usar os recursos em capital de giro, custos operacionais e despesas de capital, incluindo capacidade computacional e infraestrutura, e na contratação e retenção de pessoal altamente qualificado, segundo o documento. Parte do dinheiro pode ir para aquisições ou investimentos, embora a empresa diga não ter nenhuma operação relevante acertada. Uma parte irá para a retenção de impostos ligada a unidades de ações restritas (RSUs). O conselho aprovou a oferta em 23 de outubro de 2026. Membros do conselho e da diretoria e detentores de praticamente todas as ações acordaram com a empresa não vender por 180 dias a partir da precificação, com exceções. Compromissos de lock-up separados com os subscritores permitem vendas antecipadas escalonadas, e alguns detentores de mais de 0,5% ficam sujeitos à restrição por até 365 dias.