Anthropic indleverer prospekt om salg af op til 3,5 mia. dollar i IPO-aktier til investorer i Japan

Anthropic, PBC indleverede den 2. november 2026 en registreringserklæring for værdipapirer til generaldirektøren for Kanto Local Finance Bureau i Japan, som dækker et offentligt udbud i Japan af selskabets A-aktier, fremgår det af dokumentet i Financial Services Agency's offentliggørelsessystem EDINET. Prospektet anslår den samlede udstedelsesværdi af det japanske udbud til op til 552,895 mia. yen, eller 3,5 mia. dollar, som et øvre skøn på tidspunktet for indleveringen. Det omregner dollar til 157,97 yen, Mizuho Banks telegraphic transfer middle rate for 1. oktober 2026. Det japanske beløb fastsættes på prisfastsættelsesdatoen og kan vise sig at være meget forskelligt fra skønnet, fremgår det af prospektet.

Det japanske salg er en del af et bredere, primært amerikansk udbud, hvis udenlandske garanter er repræsenteret af Morgan Stanley & Co. LLC og Goldman Sachs & Co. LLC. Der sker ingen garantistillelse i Japan. Tre af garanterne, MUFG Securities Americas Inc., Goldman Sachs & Co. LLC og Mizuho Securities USA LLC, køber aktierne, og seks japanske mæglere modtager ordrer på deres vegne: Mizuho Securities, Goldman Sachs Japan, Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities, Morgan Stanley MUFG Securities, Rakuten Securities og SBI Securities. Mizuho Securities er administrerende lead manager for det japanske udbud. Anthropic betaler ingen garantiprovision; garanterne beholder forskellen mellem udbudskursen og den pris, de betaler selskabet, fremgår det af prospektet.

Antallet af aktier og udbudskursen er ikke udfyldt. Et foreløbigt prisinterval skal offentliggøres på en dato, der ventes at ligge mellem november 2026 og april 2027, og den endelige kurs på en prisfastsættelsesdato i samme periode, som kan blive forskudt til efter april 2027. I overensstemmelse med amerikansk markedspraksis kan kursen fastsættes over eller under intervallet uden forudgående varsel inden for fastsatte grænser. Anthropic ansøgte den 26. oktober 2026, amerikansk østkysttid, om at notere sine A-aktier på Nasdaq Global Select Market under tickeren ANT, men noteringen var ikke godkendt, da den japanske registreringserklæring blev indleveret. Handlen ville begynde den amerikanske hverdag efter prisfastsættelsen. Der er ikke planlagt nogen japansk notering foreløbig, fremgår det af prospektet.

Anthropic planlægger at bruge provenuet på driftskapital, driftsomkostninger og anlægsinvesteringer, herunder regnekraft og infrastruktur, samt på at ansætte og fastholde højt kvalificerede medarbejdere, ifølge prospektet. Selskabet kan bruge en del af pengene på opkøb eller investeringer, men oplyser, at det ikke har indgået nogen væsentlig aftale. En del vil gå til skatteindeholdelse i forbindelse med betingede aktieenheder. Bestyrelsen godkendte udbuddet den 23. oktober 2026. Bestyrelsesmedlemmer, ledende medarbejdere og indehavere af stort set alle selskabets aktier har aftalt med selskabet ikke at sælge i 180 dage fra prisfastsættelsen, med undtagelser. Separate lock up-aftaler med garanterne tillader trinvise tidlige salg, og nogle indehavere af over 0,5 % er bundet i op til 365 dage.